Mawero Effizienz1

Ziel dieses spekulativen Portfolios ist es, langfristig einen höheren Gewinn (Rendite) bei geringerem Risiko (Volatilität) als die Benchmark HDAX (vereinfacht DAX + MDAX + TECDAX) durch den Handel mit Aktien durch konsequente Anwendung der „Modernen Portfoliotheorie“ zu erreichen. Aus einer Datenbank mit Aktien aus dem DAX, MDAX, TECDAX, SDAX, sonstige Aktien Deutschland sowie aus dem EUROSTOXX50 über alle Branchen soll das Portfolio berechnet werden, das bei einem angestrebten begrenzten Portfolio-Risiko von ca. 15% p.a. bis ca. 25% p.a. die bestmögliche Rendite (Gewinn) erwarten lässt. Basis der Berechnungen sollen die Aktienschlusskurse (genauer gesagt die Renditen) der jeweils letzten 53 Wochen sein. Nach einigen Wochen kann nach dem gleichen Verfahren mit den dann neuen Aktienkursen wiederum das bestmögliche Portfolio berechnet und die Aktien im Mawero Musterdepot entsprechend angepasst werden. Im Falle einer ungünstigen Marktsituation, die durch die Berechnung eines Indikators deutlich werden soll, können alle Wertpapiere des Mawero Musterdepots verkauft und der Erlös als Cash Position bzw. in einem Geldmarktfonds im Mawero Musterdepot gehalten werden. Grundlage der Mawero-Strategie ist die Absicht, die gesamte Aktienauswahl für ein Portfolio ausschließlich auf Basis von Algorithmen und mathematischen Berechnungen zu treffen. Der Mensch mit seinem erfahrungsgeprägtem, subjektiven Empfinden soll bei dieser Strategie keine Rolle spielen. Im Portfolio befinden sich in der Regel Aktien, Geldmarktfonds und Cash, keine Leerverkäufe, keine Hebelung (Leverage). Dadurch sollen künstlich erhöhte Risiken vermieden werden.